Capire il riconoscimento delle tendenze e altri indicatori fondamentali

Il grafico nella figura 1.4 mostra un mercato al ribasso e uno al rialzo in sequenza. Nessun trend dura per sempre, e un approccio diverso dev’essere utilizzato se l’azione del prezzo suggerisce che una tendenza sta cambiando.​

Il primo passo consiste nell’identificare il supporto e la resistenza che definiscono il movimento di prezzo attuale e recentemente osservato. Una volta fatto questo, la teoria dice di inserire degli ordini buy e sell in modo appropriato, rispettivamente appena sopra al livello di supporto e appena sotto al livello di resistenza. In seguito, è prudente applicare agli ordini di acquisto o di vendita degli ordini Stop Loss (per esempio, ordini di uscita).

​Un esempio:
La strategia descritta, seppur semplice, mostra come trovare un buon compromesso tra rischio e rendimento, pianificando uno stop loss stretto e un take profit dignitoso. Vi sono due scenari possibili che possono derivare da questa strategia:

​Se viene usata la strategia mostrata nella figura 3.2 e viene aperta una posizione, si verificherà uno di questi due eventi. Questi sono mostrati nelle figure 3.3 e 3.4. La figura 3.3 mostra lo scenario ideale. Una posizione short (vendita) viene inserita sulla parte superiore del range, appena sotto al livello di resistenza, con uno Stop Loss appena oltre la resistenza.

​Dal punto di vendita, il prezzo scende di nuovo fino al punto più basso del range e l’ordine Take Profit (vicino al supporto) viene attivato, così che la posizione viene chiusa con un profitto.

​La figura 3.4 mostra lo scenario che sarebbe meglio evitare, ma al quale bisogna essere preparati. Una posizione short (vendita) viene inserita sulla parte superiore del range, appena sotto al livello di resistenza, con uno Stop Loss appena oltre la resistenza. Dal punto di vendita, il prezzo sale fino a colpire e superare la resistenza che delimita il range, invece che scendere. In questo modo, colpisce e attiva lo Stop Loss. Questa posizione viene quindi chiusa con una perdita. Nota: questo è un solo abbozzo molto semplificato di una possibile strategia di trading. Non smettere mai di imparare e fare pratica.​

1. Questo è un esempio teorico di una strategia di trading, basata sull’identificazione di supporti e resistenze;
2. L’applicazione di ordini buy e sell è basata sul punto 1)
3. Il settaggio degli Stop Loss è finalizzato a gestire il rischio e migliorare la performance.

Abbozzare il piano: un esempio pratico.

In questo esempio, un supporto è stato violato e il prezzo è crollato molto più in basso. Nel tempo, il movimento del prezzo si è ripreso ed è tornato poco sotto al vecchio supporto, che ora dovrebbe essere considerato come una resistenza.

​Esistono due opzioni. La prima è quella di vendere poco sotto alla resistenza con uno Stop Loss sull’altro lato, anticipando il calo del prezzo. La seconda è quella di attendere un breakout (la rottura della resistenza) e posizionare un ordine di acquisto appena sopra la resistenza con uno Stop Loss poco sotto la vecchia resistenza (che ora diventerà supporto).​

Qualche altro pattern importante da cercare:
Il pattern nella figura 3.6 si chiama ‘Doppio Massimo’. È un pattern range, nel quale si verificano due test su una resistenza, seguiti poi dal crollo del prezzo fino al livello di supporto dello stesso range, che viene poi rotto. Il nome del pattern non è importante quanto il fatto che un livello chiave identificato (in questo caso il supporto) è stato tagliato, o interrotto. Esistono delle variazioni di questo pattern. Se, ad esempio, ci fossero stati tre test distinti della resistenza, seguiti dal crollo del prezzo che rompe il supporto del range, questo verrebbe chiamato ‘Triplo Massimo’.​

Un pattern è ‘confermato’ quando i livelli di supporto o resistenza vengono rotti. Altrimenti si tratta solo di un pattern probabile o emergente.​